Функции инвестиционного менеджмента в сфере реального и финансового инвестирования

Оглавление:

В переводе с латинского «инвестировать» означает «инвестировать».
Инвестиции — это все виды имущественных и интеллектуальных ценностей, вложенных в объекты предпринимательской и иной деятельности, которые создают прибыль, доход или социальный эффект.

Инвестиции — это долгосрочные или краткосрочные инвестиции.
Согласно Закону Украины «Об инвестиционной деятельности» от 18.09.1991 года к инвестиционной собственности относится:
Наличные средства, целевые банковские депозиты, акции, акции и другие ценные бумаги;
движимое и недвижимое имущество;
имущественные права, связанные с авторским правом, опытом и другими видами интеллектуальной деятельности;
набор технических, технологических, коммерческих и других знаний, формализованных в виде технической документации, навыков и производственного опыта, необходимых для организации конкретного производства;
права на пользование землей, водой и другими ресурсами, зданиями, сооружениями, оборудованием и другие имущественные права;
другие активы.

Инвестиционная деятельность (далее — ИД) — это совокупность практических действий граждан, юридических лиц и государства по реализации инвестиций.

Объектами ИА являются любая собственность, в том числе денежные средства и основные средства в сферах народного хозяйства, ценные бумаги, целевые денежные вклады, научно-техническая продукция, интеллектуальные ценности, а также имущественные права.
Субъектами образования являются физические и юридические лица, как Украины, так и иностранных государств, а также государства, представленные правительствами.

Инвесторами являются субъекты ИД, которые принимают решения об инвестировании средств или стоимости имущества.
Участники КТ — физические и юридические лица Украины и других государств, которые обеспечивают осуществление инвестиций как исполнители приказов или на основании поручений инвестора.
Инвестиционный цикл — комплекс мероприятий от инвестиционного решения до финальной стадии инвестиционного проекта.
Инвестиции предприятия, их роль в обеспечении эффективного функционирования предприятия.

Инвестиции предприятия — вложения капитала во всех его формах в различные объекты, инструменты его хозяйственной деятельности с целью получения прибыли, а также достижения другого экономического или социального эффекта, реализация которого основана на рыночных принципах и связана с временными факторами, риском и ликвидностью.

Процессы инвестирования и получения прибыли с течением времени.

Последовательный подход

параллель
интервальный расход
Основным показателем уровня инвестиционной активности, характеризующим темпы экономического развития предприятия, является показатель его чистых инвестиций:
Макроэкономические факторы, влияющие на инвестиционную деятельность предприятия.
Степень влияния определенных макроэкономических факторов на инвестиционную активность предприятия Интенсивность процессов формирования сбережений в национальной экономике.

Интенсивность процессов формирования сбережений в национальной экономике связана с распределением чистого дохода, полученного в данный период в обществе на потребление и накопление:
Степень использования сбережений компании в инвестиционном процессе.

Система и методы инвестиционного анализа

Важнейшей частью механизма управления ИБ предприятия являются системы и методы инвестиционного анализа. Инвестиционный анализ — это процесс исследования инвестиционной деятельности и эффективности идентификатора предприятия с целью выявления резервов его роста.

В зависимости от цели реализации инвестиции анализ делится на формы, которые зависят от следующих признаков:
Согласно организации внедрения внутренний;
внешний;
в соответствии с объёмом аналитических исследований
Полный;
тематически
путём глубинного анализа
Экспресс-анализ;
базовый анализ
объектом инвестиционного анализа
Анализ инвестиционной деятельности предприятия в целом;
Анализ деятельности отдельных инвестиционных центров;
Анализ отдельных видов инвестиционной деятельности предприятия к моменту реализации
Предварительно;
ток;
в дальнейшем.

ВИДЫ АНАЛИЗА:
горизонтальный (трендовый) инвестиционный анализ.
вертикальный (структурный) инвестиционный анализ.
Структурный анализ инвестиций.
Структурный анализ инвестиционных фондов.
Структурный анализ денежных потоков от инвестиционной деятельности.

Результаты вертикального (структурного) инвестиционного анализа обычно представляются в графическом виде.
Сравнительный инвестиционный анализ:
сравнительный анализ показателей ID данного предприятия и среднеотраслевых показателей.

Проведен сравнительный анализ ИБ показателей данного предприятия и конкурентов, выявлены слабые места.
Сравнительный анализ идентификационных данных отдельных структурных подразделений и отделов предприятия (его инвестиционных центров)

Анализ финансовых коэффициентов (R-анализ)
Коэффициенты для оценки рентабельности ID;
Коэффициенты оценки оборачиваемости активов бизнеса
Коэффициенты оценки оборота инвестиционного капитала;
коэффициенты оценки финансовой устойчивости;
коэффициенты оценки платежеспособности.
Интегральный анализ дает углубленную оценку:
Дюпаническая система;
SWOT-анализ инвестиционной деятельности;
Объектно-ориентированная система комплексного анализа формирования чистого инвестиционного дохода предприятия;
целостная система портфельного анализа.

Системы и методы планирования инвестиций
Инвестиционное планирование — это процесс разработки системы планов и (нормативных) показателей планирования для обеспечения развития предприятия необходимыми инвестиционными фондами и повышения эффективности ID в предстоящий период.
Инвестиционное планирование на предприятии базируется на использовании его трех основных систем:
1) прогноз удостоверения личности;
2) текущее планирование ID
3) оперативное планирование НА. Каждая из этих систем инвестиционного планирования характеризуется определенным периодом и формами реализации результатов.

Инвестиционная идеология предприятия — это система основных принципов реализации ИБ конкретного предприятия, определяемая его миссией и менталитетом инвестиционного поведения его учредителей и менеджеров. Бюджет — это оперативный план краткосрочного периода, обычно разрабатываемый в течение года (как правило, в течение следующего квартала или месяца), который отражает расходы и доходы инвестиционных фондов в процессе реализации определенных форм ВД.

Система и методы контроля инвестиций
Контроль над инвестициями — это система контроля, обеспечивающая концентрацию контрольных действий на наиболее приоритетных направлениях ИС предприятия, своевременное выявление отклонений его фактических результатов от установленных и принятие оперативных управленческих решений, обеспечивающих его нормализацию.

Этапы контроля.
Определение объектов контроля.

Определение типов и содержания контрольных зон.
Формирование приоритетных систем контрольных показателей.
Особенности определенных видов контроля над инвестициями на предприятии.
Стратегический контроль.
Оперативный контроль.
Оперативный контроль.

Формулировка стратегических целей инвестиционной деятельности

Формирование стратегических целей инвестиционной деятельности должно отвечать следующим требованиям:
Подчинение главной цели ММ.
Ориентация на высокий результат IM.
Реальность.
Измеримость.
Неопределенность в лечении.
Научная обоснованность.
Поддерживаю.
Гибкость.
Тема 6: Характер инвестиционного рынка и механизмы его функционирования.

концепция инвестиционного рынка и особенности его типов.
участники рынка инвестиций.
Особенности основных финансовых инструментов на инвестиционном рынке. 4.
механизм функционирования инвестиционных рынков.
инвестиционная рыночная среда и методы исследования рынка.
Понятие инвестиционного рынка и характеристики типов рынка.

Инвестиционный рынок — это рынок, где предметом купли-продажи являются различные инвестиционные товары и инструменты, а также инвестиционные услуги, обеспечивающие реальные и финансовые процессы инвестирования.
Концепция и характеристики инвестиционного рынка
В соответствии с целями предоставления различных видов инвестиций:
Рынок реальных инвестиций;
рынок финансовых инструментов инвестирования
По видам оборотных инвестиционных товаров и услуг:
Рынок капитальных товаров;
Рынок инновационных инвестиционных объектов;
Рынок других объектов реальных инвестиций;
Рынок ценных бумаг;
Рынок монетарных инвестиционных инструментов;
Рынок золота и других драгоценных металлов;
Рынок услуг в сфере финансовых инвестиций.
По организационным формам деятельности:
организованный рынок;
неорганизованный рынок
По регионам:
местный инвестиционный рынок;
региональный инвестиционный рынок;
национальный рынок;
Мировой рынок

В зависимости от сроков сделок, заключенных на инвестиционном рынке:
рынка с реализацией условий сделок в будущем периоде;
рынок с реализацией условий сделок (СПОТ, КЭШ).
По периоду обращения финансовых инструментов инвестирования:
Денежный рынок;
Рынок капитала
В соответствии с условиями обращения финансовых инструментов:
Первичный рынок;
Вторичный рынок.
Участники инвестиционного рынка
Операции могут осуществляться в следующих формах:
прямая форма операций;
опосредованное исполнение сделок (через посредников).
Состав основных участников инвестиционного рынка различается в зависимости от формы сделки.
Существует две группы основных участников:
Продавцы и покупатели инвестиционных товаров;
инвестиционные посредники.
Инвестиционные посредники, которые осуществляют только брокерскую деятельность:
Товарные брокеры;
Финансовые брокеры;
валютные брокеры
Их основная функция заключается в оказании помощи продавцам и покупателям инвестиционных товаров и услуг на инвестиционном рынке.

Инвестиционные и финансовые посредники, выступающие в качестве трейдеров.
Основная функция — покупка, продажа инвестиционных товаров и инструментов от своего имени и за свой счет с целью получения прибыли от разницы в ценах.
Участники, осуществляющие вспомогательную деятельность в И.Р.
Обмен товарами.
Фондовая биржа.
Обмен валюты.
Депозитарий ценных бумаг.
Реестр ценных бумаг.
Расчетные центры.
Информационно-консультационные центры.
Другие объекты инфраструктуры инвестиционного центра.
Особенности основных финансовых инструментов инвестиционного рынка.
Все ценные бумаги можно разделить на следующие группы в зависимости от их экономической природы:
Ценные бумаги, выражающие отношения совместной собственности;
ценные бумаги, которые определяют кредитные отношения;
производные ценные бумаги.
Классификация финансовых инструментов
По типам финансовых рынков:
Инструменты фондового рынка:
Акции;
Облигации;
Государственный долг государства;
муниципальный;
Векселя;
инвестиционный сертификат;
производные ценные бумаги (опционы, финансовые фьючерсы, варранты).
Инструменты кредитного рынка: деньги и расчетные документы, обращающиеся на денежном рынке.

Суть и функции управления инвестициями

Сущность, цели и задачи управления инвестициями. Субъекты и объекты инвестиционного управления
Управление инвестициями (УИ) — это система методов и принципов разработки и реализации управленческих решений, связанных с реализацией различных аспектов инвестиционной деятельности предприятия.

Место ИМ в общей системе управления инвестиционными предприятиями может быть представлено следующей схемой (1):
. место ИМ в общей системе управления предприятиями и его связь с другими функциональными системами управления.
Современная экономическая теория представляет в качестве основной цели ИС предприятия обеспечение максимального благосостояния владельцев предприятия, поскольку это приводит к росту рыночной стоимости предприятия.

Основные задачи ID.
Обеспечение достаточной инвестиционной поддержки высоких темпов развития операционной деятельности компании;
Обеспечение максимальной доходности отдельных реальных и финансовых инвестиций и инвестиционной деятельности предприятия в целом при установленном уровне инвестиционного риска;
Обеспечение минимизации инвестиционного риска, разделение реальных и финансовых инвестиций, инвестиционная деятельность компании в целом на установленном уровне их доходности;
Поддержание оптимальной ликвидности инвестиций и возможности быстрого реинвестирования капитала в случае изменения внутренних и внешних условий осуществления инвестиционной деятельности.

Обеспечение формирования достаточного объема инвестиционных фондов и их оптимальной структуры в соответствии с планируемым объемом инвестиционной деятельности;
обеспечение финансового равновесия предприятия при осуществлении инвестиционной деятельности
поиск возможностей ускорения реализации текущей инвестиционной программы предприятия
Объектом управления являются инвестиции предприятий и их инвестиционная деятельность.
Классификация предприятий, как объектов ИМ.
Согласно структуре собственности
государственные предприятия всех уровней государственного управления
Частные предприятия
предприятия смешанной собственности, т.е. негосударственные предприятия, основанные на различных формах собственности
в соответствии с организационно-правовой формой деятельности
частное лицо
Партнерство
Компания
По атрибуту отделения
По размеру IC
небольшой сайт
средний адрес
большой сайт
большой сайт
На стадии G.C.
Компания в стадии рождения
Компания в детском возрасте
Компания в подростковом возрасте
Компания на ранней стадии зрелости
Компания находится на заключительной стадии зрелости
Компания в возрастной фазе
Согласно монопольному положению на рынке
естественные монополисты
монополистические предприятия по доле оборота
Компании, работающие в конкурентной среде.
Вопросы управления.
Владелец компании
главный инвестиционный менеджер
функциональный инвестиционный менеджер.

Функции и механизмы управления инвестициями

Существует две основные группы функций управления инвестициями, которые определяются комплексным содержанием рассматриваемой системы управления инвестиционной деятельностью.

Функции управления инвестициями как системы управления (общие). Эти функции являются неотъемлемой частью любого процесса управления, независимо от вида деятельности предприятия, его организационно-правовой формы, размера, формы собственности и т.д.

Функции управления инвестициями как специализация управления предприятием. Состав этих функций определяется конкретным субъектом данной системы управления. Теория управления рассматривает эти функции как специфические.
Элементы механизма IM:
Рыночный механизм регулирования ЭД предприятия.
Государственное нормативно-правовое регулирование удостоверения личности.
Система специфических методов управления ИБ предприятия.
Внутренний механизм регулирования отдельных аспектов деятельности предприятия ИС.
Тема 5: Суть инвестиционной стратегии предприятия.
1.Концепция инвестиционной стратегии и ее роль в развитии предприятия.
2 Принципы разработки инвестиционной стратегии предприятия.
3 Формулировка стратегических целей инвестиционной деятельности.
Концепция инвестиционной стратегии и ее роль в развитии предприятия.
Иерархия отношений инвестиционной стратегии с другими основными элементами стратегического выбора предприятия.
Инвестиционная стратегия — это система долгосрочных целей ИД предприятия, которые определяются общими задачами его развития инвестиционной идеологии, а также выбором наиболее эффективных путей их достижения.

Условия, определяющие эффективность инвестиционной стратегии предприятия:

интенсивность изменения факторов внешней инвестиционной среды.
неминуемый переход предприятия к новому этапу жизненного цикла.
кардинальные изменения в целях операционной деятельности компании, связанные с открытием новых коммерческих возможностей.

Стратегическое управление, основанное на новых подходах к концепции управления, используется с 70-х годов XX века в Западной Европе и США. Новый подход заключается в том, что развитие ИС основывается на предварительном анализе достигнутого уровня стратегических инвестиций компании:
Каков уровень стратегического мышления владельцев, менеджеров компании?

Каков уровень знаний инвестиционных менеджеров о состоянии и предстоящей динамике основных элементов внешней инвестиционной среды?

Какие инвестиционные фонды имеются у компании, каковы возможности их долгосрочного формирования, как обеспечивается их инфляционная защита в процессе накопления?
Соответствует ли уровень социальной активности компании текущим и перспективным требованиям к ее развитию и насколько полно используется инвестиционный потенциал?
Имеет ли компания целостную стратегическую концепцию в виде миссии общей стратегии, системы стандартов развития и т.д., и в какой степени эта стратегия структурирована по отдельным направлениям бизнеса?

Насколько эффективны системы инвестиционного анализа, планирования и контроля в компании и насколько они ориентированы на решение стратегических задач?
Соответствует ли структура управления ЕД компании задачам ожидаемого развития?
Каково состояние инвестиционной культуры компании?
Группы объектов стратегического управления:
Идентификация в целом.
Идентификация стратегической бизнес-единицы.
ВР стратегического инвестиционного центра
Принципы разработки инвестиционной стратегии предприятия

На странице курсовые работы по менеджменту вы найдете много готовых тем для курсовых по предмету «Менеджмент».

Здесь темы рефератов по менеджменту

Читайте дополнительные лекции: